نکته مهم این است که برای هر معامله و مقدار پیپ که سود یا ضرر می کنید ضریب اهرمی یا لوریج هیچ تاثیری در مقدار ارزش هر پیپ ندارد. خیلی از افراد تصور می کنند اگر ۱۰ پیپ سود کنند و ضریب اهرمی بالاتری داشته باشند مقدار بیشتری دلار درامد دارند!
الگوی تسهیل جابه‌جایی مشتریان بین کارگزاری‌ها
حجت بهادری کارشناس مسوول واحد امور اعضای شرکت بورس تهران با توجه به رویه موجود در بازار سرمایه ایران در صورتی که یک مشتری یا سرمایه‌گذار تمایل به انتقال حساب معاملاتی خود از یک شرکت کارگزاری به شرکت دیگری داشته باشد، سیستم جامع و الکترونیکی برای اجرای آن وجود ندارد. یعنی سیستمی وجود ندارد که مشتری بتواند به‌صورت یکجا و الکترونیکی کلیه دارایی‌های خود اعم از پول نقد، سهام، اوراق قرضه، واحدهای صندوق سرمایه‌گذاری و سایر دارایی‌ها را به یک شرکت کارگزاری دیگر انتقال دهد.
بررسی بازارهای سرمایه در سایر کشورها خصوصا در آمریکا نشان می‌دهد که این فرآیند در جهت کاهش زمان، ریسک و هزینه عملیاتی با به‌کارگیری سیستم‌های یکپارچه و پیشرفته تسهیل شده است. در این مطلب قصد داریم نگاهی به اجرای این فرآیند در بازار سرمایه سایر کشورها بیندازیم و آن را با رویه موجود در بازار سرمایه ایران مقایسه کنیم و پیشنهادی درخصوص راه‌اندازی چنین سیستمی ارائه کنیم.
روند انتقال حساب مشتریان در بین شرکت‌های کارگزاری آمریکا
گاهی اوقات سرمایه‌گذاران تمایل به انتقال حساب‌های اوراق بهادار خود از یک شرکت کارگزاری به یک شرکت کارگزاری دیگر دارند. این فرآیند هر ساله و بدون هیچ گونه مشکلی برای حساب مربوط به هزاران مشتری انجام می‌شود. البته گاهی اوقات تاخیرهایی نیز به دلیل وجود برخی قوانین پیش می‌آید. در اکثر موارد، انتقال حساب مشتریان بین شرکت‌های کارگزاری به‌صورت یک فرآیند خودکار انجام می‌گیرد. شرکت ملی تسویه اوراق بهادار (NSCC) (The National Securities Clearing Corporation) خودمان می‌توانیم کارگزاری بزنیم؟ برای تسهیل انتقال حساب یک مشتری از یک کارگزاری به کارگزاری دیگر سیستمی را با عنوان «سرویس انتقال خودکار حساب مشتری» (ACATS) (Automated Customer Account Transfer Service) راه‌اندازی کرده است. این سیستم رویه‌های این انتقال را تنظیم و استاندارد کرده، هزینه‌های عملیاتی را کاهش داده و تسویه معاملات را سرعت بخشیده است. این انتقال شامل دارایی‌های متداول از قبیل وجه نقد، سهام، اوراق قرضه شرکت‌های داخلی، اوراق قرضه شهرداری‌ها، واحدهای صندوق‌های سرمایه‌گذاری و اوراق اختیار معامله و سایر دارایی‌ها است.
برای شروع فرآیند انتقال حساب، مشتری چه کاری باید انجام دهد؟
افرادی که مایل به انتقال حساب اوراق بهادار خود از یک کارگزاری به دیگری هستند، «فرم آغاز انتقال» (TIF) را تکمیل می‌کنند و آن را به شرکت کارگزاری که خواهان انتقال حساب به آن هستند، ارسال می‌کنند. بعد از اینکه کارگزاری جدید که کارگزاری دریافت‌کننده (receiving firm) نامیده می‌شود، فرم مورد نظر را دریافت کرد، از طریق سیستم ACATS با کارگزاری قدیمی یا همان کارگزاری تحویل‌دهنده (delivering firm) ارتباط برقرار می‌کند.
فرآیند انتقال حساب شامل چه مواردی است؟
اگرچه فرآیند انتقال حساب به‌صورت خودکار انجام می‌شود اما گاهی اوقات به دلیل وجود موارد و قوانین خاصی، دچار نوعی پیچیدگی می‌شود که در ادامه به آن اشاره خواهد شد. زمانی که کارگزاری جدید فرم TIF را دریافت کرد، یکسری از اطلاعات مشتری از قبیل نام حساب، شماره تامین اجتماعی و شماره حساب موجود در کارگزاری قدیمی را در سیستم ACATS وارد می‌کند. بلافاصله پس از وارد شدن داده‌ها از سوی شرکت جدید، از طریق یک تابع خودکار پیامی مبنی بر درخواست انتقال یک حساب از طریق سیستم ACATS برای کارگزاری قدیمی یا همان کارگزاری تحویل‌دهنده ارسال می‌شود.
مسوولیت‌های کارگزاری قدیمی
در صورتی که هر یک از داده‌های مشتری از قبیل نام مشتری یا شماره تامین اجتماعی که از سوی شرکت کارگزاری جدید در سیستم ACATS ثبت شده خودمان می‌توانیم کارگزاری بزنیم؟ است با اطلاعات موجود در کارگزاری قدیمی مطابقت نداشته باشد، این شرکت مجاز است درخواست انتقال حساب مزبور را نپذیرد و آن را رد کند. در صورتی که درخواست مورد نظر رد شود، کارگزاری جدید ممکن است داده‌های وارد شده را اصلاح کند یا با مشتری تماس‌گرفته تا از صحت اطلاعات وارد شده در فرم مورد نظر اطمینان حاصل کند. در کل هر موقع اطلاعات مشتری مورد مطابقت قرار گرفت، این انتقال مجاز به انجام است. از لحظه‌ای که کارگزاری جدید، درخواست را در سیستم ACATS وارد می‌کند حدودا سه روز کاری طول می‌کشد تا فرآیند تایید و مطابقت اطلاعات کامل شود.
بررسی توسط کارگزاری جدید
هنگامی که درخواست انتقال حساب تایید شد، کارگزاری قدیمی لیستی از دارایی‌های موجود در حساب مشتری را از طریق سیستم ACATS برای کارگزاری جدید ارسال می‌کند. کارگزاری جدید نیز این لیست را بررسی می‌کند تا تصمیم بگیرد که آیا مایل به قبول این انتقال حساب است یا نه. سرمایه‌گذاران باید بدانند که شرکت کارگزاری جدید مجبور به افتتاح یا انتقال حساب نیست و می‌تواند تصمیم بگیرد که کدام یک از سرمایه‌گذاری‌ها یا دارایی‌ها را قبول کند. شرکت جدید در این مرحله می‌تواند برخی دارایی‌های مشتری را از فرآیند انتقال حذف یا آنها را اصلاح کند. مهم‌ترین دلیل عدم موافقت کارگزاری جدید با درخواست انتقال حساب، سیاست‌های اعتباری آن است. به‌عنوان مثال ممکن است دارایی‌های مشتری از لحاظ کیفیت در سطح پایینی باشند و آنها را نتوان به‌عنوان ارزش تضمین در حساب مشتری ثبت کرد یا اینکه اصولا این دارایی‌ها از حداقل ارزش تضمین کمتر باشند. اگر فرآیند انتقال شامل صندوق‌های سرمایه‌گذاری یا دارایی‌های بیمه‌ای باشد، شرکت مقصد باید دستورالعمل‌های مربوط به ثبت مجدد این اوراق را در نظر داشته باشد.
چارچوب زمانی
بعد از اینکه مطابقت داده‌های مشتری تایید شد و شرکت کارگزاری جدید نیز با این درخواست موافقت کرد، حدود سه روز طول می‌کشد تا دارایی‌ها مشتری از سوی کارگزاری قدیمی به شرکت جدید منتقل شوند. به این دوره زمانی، فرآیند تحویل می‌گویند. در این مرحله گزارشی با عنوان گزارش تسویه توسط سیستم مورد نظر برای آگاهی از تسویه دارایی‌ها برای دو طرف انتقال حساب ارسال می‌شود. این گزارش همچنین برای سایر شرکت‌های درگیر در فرآیند تسویه دارایی‌ها نیز ارسال می‌شود. در کل فرآیند تطبیق و فرآیند تحویل ۶ روز کاری طول می‌کشد.
عواملی که باعث طولانی شدن فرآیند انتقال حساب می‌شود
در صورتی که شرکت قدیمی، ماهیتی غیر‌کارگزاری داشته باشد (مثلا بانک، صندوق سرمایه‌گذاری یا موسسه اعتباری)، فرآیند انتقال در مدت زمان بیشتری تکمیل می‌شود. همچنین در مواردی که انتقال حساب مستلزم یک متولی یا پشتیبان از قبیل حساب بازنشستگی فردی یا حساب ولایتی برای فرزند صغیر باشد، زمان بیشتری نیاز است. قبل از اینکه این انتقال صورت گیرد، بهتر است که مشتری فرآیند انتقال را بررسی و آن را درک کرده باشد. علاوه بر این با کارگزاری جدید تماس گرفته و با سیاست‌ها و محدودیت‌های خاص آن شرکت که ممکن است بر فرآیند انتقال تاثیر داشته باشد، آشنا شود. خرید و فروش اوراق بهادار در طول فرآیند انتقال حساب باعث پیچیدگی و تاخیر در انتقال حساب می‌شود. حتی برخی شرکت‌های کارگزاری در طول فرآیند انتقال، حساب مشتری را فریز (freeze) می‌کنند؛ به این معنی که هیچ گونه خرید و فروشی در این مدت مجاز نیست. مثلا اگر سهم ABC یک سهم پرنوسان بوده و مشتری نگران است که نتواند آن را در طول فرآیند انتقال، بفروشد، بهتر است این فروش قبل از آغاز فرآیند انتقال حساب صورت گیرد.
روش موجود در بین شرکت‌های کارگزاری در ایران
در بازار سرمایه ایران زمانی که سهامدار برای اولین بار سهامی را می‌خرد این دارایی زیر نظر همان شرکت کارگزاری قرار می‌گیرد که اصطلاحا کارگزار ناظر گفته می‌شود. سهامدار می‌تواند این سهم را صرفا در همان شرکت کارگزاری به فروش برساند. در صورتی که سهامدار مایل به فروش سهام مورد نظر در یک شرکت کارگزاری دیگر باشد باید با همراه داشتن گواهی نقل و انتقال سهم مورد نظر که توسط شرکت سپرده‌گذاری منتشر می‌شود و توسط شرکت کارگزاری ممهور می‌شود به هر یک از شعب سایر شرکت‌های کارگزاری مراجعه و فرم تغییر کارگزار ناظر را تکمیل کند. کارگزار مورد نظر با استفاده از سیستم‌های موجود این تغییر کارگزار ناظر را انجام داده و سپس سهامدار می‌تواند سهم مورد نظر را در شرکت کارگزاری جدید به فروش برساند.
حدودا یک روز طول می‌کشد تا فرآیند تغییر کارگزار ناظر تکمیل شود و سهامدار بتواند سهام خود را در شرکت کارگزاری جدید به فروش برساند. این فقط در مورد خود سهام شخص است در حالی‌که حساب این شخص در کارگزاری مبدا ممکن است بستانکار باشد یا اینکه این فرد ممکن است دارای واحدهای صندوق سرمایه‌گذاری بوده یا قرارداد سبدگردانی با شرکت کارگزاری مورد نظر انعقاد کرده باشد.
چند سال پیش خبری درخصوص تغییر سیستم موجود تغییر خودمان می‌توانیم کارگزاری بزنیم؟ کارگزار ناظر مطرح و قرار شد سیستم معاملات هیبریدی راه‌اندازی شود ولی تاکنون اقدامی صورت نگرفته است. در این مدل هر فردی به هر میزان سهم و از هر کارگزاری که می‌خواهد خریداری می‌کند اما این میزان سهام را صرفا از طریق کارگزاری‌هایی که سهام را خریداری کرده است، می‌تواند به فروش برساند؛ به این ترتیب دیگر سهامدار یک کارگزار ناظر ندارد و ممکن است یک سهامدار چند کارگزار ناظر داشته باشد. این سیستم برای نگهداری دارایی‌های مالی پس از معاملات استفاده می‌شود. به عبارت دیگر، به دلیل آنکه سرمایه‌گذاران مجبور می‌شوند سهام خود را حتما از طریق کارگزاری‌هایی که به خریداری سهم پرداخته‌اند، به فروش برسانند، این امر باعث می‌شد که کارگزاری‌ها مدیریت ریسک انجام دهند.
نتیجه‌گیری
در خودمان می‌توانیم کارگزاری بزنیم؟ حال حاضر امکان انتقال سریع، مستقیم و الکترونیکی تمام دارایی‌های یک مشتری از یک شرکت کارگزاری به یک شرکت کارگزاری دیگر وجود ندارد. مشتری ممکن است از کارگزاری قدیمی اعتبار دریافت کرده و در حساب تضمین خود انواع سهام، حق تقدم سهام و اوراق مشارکت داشته باشد یا اینکه این مشتری قرارداد سبدگردانی با کارگزاری امضا و واحدهای صندوق کارگزاری را خریداری کرده باشد. سیستمی یکپارچه برای انتقال یکجای آنها وجود ندارد. مشتری باید سهام خود را از طریق سیستم تغییر کارگزار ناظر به یک شرکت دیگر منتقل کند. در صورتی که مشتری در کارگزاری مبدا دارای مانده بستانکار باشد، شرکت کارگزاری باید چکی را در وجه حساب مشتری به وی پرداخت کند و مشتری با مراجعه به بانک و انتقال آن به حساب کارگزاری جدید، این وجه را منتقل سازد. همچنین درخصوص انتقال واحدهای صندوق سرمایه‌گذاری شرکت کارگزاری که مشتری در آن سرمایه‌گذاری کرده هیچ راهی جز فروش این واحدها و تبدیل به وجه نقد وجود ندارد.
مشاهده می‌شود که انتقال کامل کلیه دارایی‌های یک مشتری از یک کارگزاری به دیگری فرآیندی وقت‌گیر، هزینه‌بر و توأم با ریسک‌هایی هم برای مشتری و هم برای شرکت‌های کارگزاری است. ممکن است مشتری در کارگزاری قدیمی از اعتبار استفاده و سهامی را خریداری کرده باشد. در صورتی که سهام مورد نظر در کارگزاری قدیمی فریز نشده باشد امکان انتقال غیرقانونی به کارگزاری جدید و فروش آنها وجود دارد. در نتیجه راه‌اندازی سیستم جامع و الکترونیکی در جهت تسهیل انتقال کلیه حساب‌های مشتریان بین شرکت‌های کارگزاری و ارتباط الکترونیکی این شرکت‌های با شرکت سپرده‌گذاری، بانکها و موسسات اعتباری، صندوق‌های سرمایه‌گذاری، شرکت‌های سبدگردانی و سایر نهادها موضوعی ضروری است.
بهترین کارگزاری های بورس (اردیبهشت 1401)
بهترین کارگزاری بورس ایران کدام است؟ همیشه این سوال مطرح است که آیا شما تازه وارد بازار بورس شده اید یا سال ها در آن فعالیت کرده اید.
در اینجا سعی شده است فهرستی از مهم ترین و شناخته شده ترین شرکت های کارگزاری در بورس اوراق بهادار ایران گردآوری شود و مانند همیشه اطلاعات ساده و قابل مقایسه در مورد کارگزاران را خلاصه جمع آوری کنیم تا بتوانید با مقایسه هر یک از موارد به این نتیجه برسید که بهترین کارگزاری بورس 1401 کدام‌یک است.
| شرکت کارگزاری | احراز هویت آنلاین | تعداد شعب در شهرستان | عرضه اولیه اتوماتیک | سهم از کل معاملات |
| کارگزاری دانایان | دارد | 28 | ندارد | 0.79 % |
| کارگزاری بانک دی | دارد | 18 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک رفاه کارگران | دارد | 6 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک سامان | دارد | 21 | دارد | – |
| کارگزاری بانک سپه | دارد | 30 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک صادرات | دارد | 30 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک صنعت و معدن | دارد | 18 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک کارآفرین | دارد | 4 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک کشاورزی | دارد | 20 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک ملت | دارد | 21 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک ملی | دارد | 7 | ندارد | – |
| کارگزاری باهنر | دارد | – | ندارد | – |
| کارگزاری برهان سهند | ندارد | 13 | ندارد | – |
| کارگزاری آبان | ندارد | 6 | دارد | – |
| کارگزاری آپادانا | ندارد | 8 | ندارد | – |
| کارگزاری آتیه | دارد | 27 | ندارد | – |
| کارگزاری آگاه | ندارد | 77 | دارد | 12 % |
| کارگزاری ارزش آفرین الوند | دارد | 6 | دارد | – |
| کارگزاری اقتصاد بیدار | دارد | 17 | دارد | 1.6 % |
| کارگزاری امید سهم | دارد | 4 | ندارد | 0.4 % |
| کارگزاری امین سهم | دارد | 24 | ندارد | 0.5 % |
| کارگزاری بانک آینده | ندارد | 15 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک اقتصاد نوین | ندارد | 4 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک انصار | دارد | 10 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک پاسارگاد | دارد | 9 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک تجارت | دارد | 18 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک توسعه صادرات | دارد | 12 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک خاورمیانه | ندارد | 2 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک مسکن | دارد | 21 | دارد | 1 % |
| کارگزاری سهم آشنا | دارد | 36 | دارد | 1.3 % |
| کارگزاری فارابی | دارد | 60 | دارد | 3.5 % |
| کارگزاری مفید | دارد | 39 | دارد | 22.6 % |
| کارگزاری مهرآفرین | دارد | 14 | ندارد | – |
بهترین کارگزاری‌های بورس ایران
در حال حاضر تعداد شرکت های کارگزاری فعال در ایران به 106 شرکت کارگزاری می رسد که همگی زیر نظر بورس و سازمان بورس و اوراق بهادار فعالیت می کنند.
کارگزاران در واقع واسطه بین سهامداران و بورس و سازمان اوراق بهادار هستند. به زبان ساده هر شخص حقیقی یا حقوقی که کارش خرید و فروش انواع اوراق بهادار است باید حساب کارگزاری داشته باشد و این کار را از طریق واسطه انجام دهد.
صدور کد بورسی و کد معاملاتی آنلاین نیز بر عهده کارگزاران می باشد که رایگان می باشد. (البته در مراحل اخذ کد بورسی برای ثبت سجام و گواهی سجام باید مبلغی پرداخت کنید که ربطی به کارگزاری ندارد).
سهامداران باید برای خرید و فروش سهام مبلغ معینی مبادله ای بپردازند که بخشی از آن سهم کارگزاری است و منبع اصلی درآمد کارگزاری ها از همین جاست.
نکات مهم برای انتخاب بهترین کارگزاری بورس
ارائه خدمات متنوع
بازار سرمایه یک بازار پر جنب و جوش و پویا است که به مرور زمان بزرگتر و بالغ تر می شود. به عبارت دیگر ابزارها و تجهیزات جدیدی به ابزارهای بازار سرمایه اضافه می شود. ی
ک کارگزاری خوب باید بتواند این ابزارها را به مشتریان خود معرفی کند و خدماتی به آنها ارائه دهد.
برای مثال، ابزار اختیار معامله که یکی از ابزارهای مشتقه به شمار می‌آید، یکی از ابزارهای جدیدی است که امکان دسترسی به آن را همه کارگزاری‌ها ارائه نمی‌کنند.
زیرساخت مناسب
این امر به ویژه در مورد کارگزاران سطح بالا صادق است. از ابتدای سال 1399 که با سیل ورود افراد جدید به بورس مواجه شدیم، مشخص شد که برخی از شرکت های کارگزاری زیرساخت مناسبی برای ارائه خدمات به مشتریان بزرگ و جدید خود ندارند.
به عنوان مثال، در برخی از روزهای شلوغ، ممکن است دسترسی به سامانه آنلاین این شرکت های کارگزاری امکان پذیر نباشد.
البته بخشی از مشکل به دلیل معاملات اصلی خود بورس بود که به نظر می رسد تا حد زیادی برطرف شده است.
اما بخشی از این موضوع به ضعف سیستم کارگزاری آنلاین برمی گردد و احتمالاً در روزهایی که حجم معاملات افزایش چشمگیری پیدا می کند، بخشی از این مشکلات تکرار می شود.
پس بهتر است به کارگزاری هایی مراجعه کنید که در این زمینه مشکلی ندارند.
احراز هویت آسان
برای ایجاد حساب کاربری در کارگزاری علاوه بر احراز هویت سجام (که مدتی است به صورت آنلاین انجام می شود) باید در کارگزاری نیز احراز هویت شوید.
بنابراین اگر امکان مراجعه حضوری به شعبه کارگزاری را ندارید، به کارگزارانی مراجعه کنید که احراز هویت در محل یا احراز هویت آنلاین دارند.
باشگاه مشتریان
برخی از شرکت های کارگزاری باشگاه های مشتریان دارند که برخی از خدمات خود را در قالب این باشگاه ارائه می دهند.
خدماتی مانند آموزش آنلاین و شخصی، تخفیف کارمزد بورس، بسته های اعتباری و غیره. اگر چنین خدماتی برای شما در اولویت است، باید به دنبال کارگزاری هایی باشید که باشگاه مشتریان فعال دارند.
پشتیبانی تلفنی
اکثر شرکت های کارگزاری بزرگ دارای مرکز تماس هستند و اگر در مورد خدمات کارگزاری سوال یا ابهامی دارید می توانید با مرکز تماس کارگزاری تماس بگیرید و سوالات خود را مطرح کنید. اگر این برای شما مهم است، کارگزاری های شلوغ را انتخاب نکنید.
این روزها که بازار سرمایه به یکی از موضوعات داغ جامعه تبدیل شده است، برخی از کارگزاری ها سرشان شلوغ است و برخی از روزها باید برای پاسخگویی به سوالاتتان مدت زیادی پشت خط بمانید.
ثبت عرضه اولیه خودکار
یکی از جذابیت های بورس برای تازه واردان، عرضه های اولیه است. برای خرید عرضه اولیه باید سفارش خرید را در روز و ساعت مشخصی برای دریافت سهام شرکت جدید وارد سامانه کنید.
از آنجایی که ممکن است به دلایلی در این زمان خاص نتوانید به سیستم معاملاتی دسترسی داشته باشید، برخی از کارگزاران این امکان را برای شما فراهم کرده اند که عرضه های اولیه (در صورت وجود پول کافی در حسابتان) را به صورت خودکار خریداری کند.
اگرچه توصیه می‌کنیم برای جلوگیری از اشتباهات احتمالی، عرضه اولیه ها را به صورت دستی ثبت کنید، اما اگر فکر می‌کنید نمی‌توانید عرضه های اولیه را پیگیری کنید، به کارگزارانی بروید که می‌توانند به‌طور خودکار عرضه اولیه ها را خریداری کنند.
امکان تغییر کارگزار ناظر در سامانه آنلاین
این ویژگی برای کسانی که می‌خواهند به یک کارگزار جدید سوئیچ کنند اهمیت بیشتری دارد.
اگر به دلایلی از شرکت کارگزاری فعلی خود راضی نیستید و می خواهید در شرکت کارگزاری دیگری حساب باز کنید، باید سهام خود را نیز در این شرکت کارگزاری وارد کنید. برای انجام این کار، باید کارگزار نظارتی خود را تغییر خودمان می‌توانیم کارگزاری بزنیم؟ دهید.
بعضی از کارگزاری‌ها برای راحتی کار در سامانه آنلاین‌شان گزینه‌ای برای تغییر کارگزار ناظر در نظر گرفته‌اند.
برای تغییر کارگزار ناظر هم کافی است وارد این بخش از سامانه آنلاین بشوید و تصویر برگه سهام مورد نظرتان را در این قسمت بارگزاری کنید و منتظر بمانید تا کارگزاری به درخواست تغییر کارگزار ناظر رسیدگی کند.
اعتبار معاملاتی
کارگزاری‌ها خودمان می‌توانیم کارگزاری بزنیم؟ می‌توانند با توجه به میزان خریدوفروش یا سطح دارایی‌های مشتری در کارگزاری، به مشتری اعتبار معاملاتی بدهند.
مشتری می‌تواند با این اعتبار اقدام به خرید سهام کند و باید در سررسید مدت اعتبار (مثلا می‌تواند یک ماه یا بیشتر باشد) اعتبار دریافتی را تسویه کند. بدیهی است که اگر در این مدت سودی عاید مشتری شده باشد،
این سود برای خود مشتری است. همچنین بعضی از کارگزاری‌ها تحت شرایطی برای خرید عرضه‌های اولیه اعتبار می‌دهند.
سود حاصل از واریز پول
در نقطه ای از بازار، ممکن است ترجیح دهید برخی از دارایی های خود را به صورت نقدی نگه دارید و منتظر فرصت مناسب برای خرید باشید.
برخی از شرکت های کارگزاری امکان تعلق سود را در صورت باقی ماندن پول در حساب کارگزاری فراهم کرده اند.
این مورد برای کسانی که مبلغ قابل توجهی در بورس دارند می‌تواند نکته مهمی باشد.
شرایط دریافت کارت اعتباری سهام عدالت
کارت اعتباری سهام عدالت یکی از برنامه های معیشتی دولت است که به منظور بهبود اوضاع اقتصادی مردم، اجرا می شود. دارندگان سهام عدالت با دریافت این کارت می توانند از تسهیلات اعتبار خود در سهام عدالت استفاده کنند. به عبارتی دیگر به ضمانت وجود سهام، این کارت ها به مردم داده می شوند .
ارزش کارت اعتباری سهام عدالت بر اساس ارزش دارایی هر کس، از هفت میلیون تا چهارده میلیون تومان متغیر است.
جالب است بدانید اقداماتی انجام شده تا هیچ کارتی به صورت فیزیکی ارائه نگردد و افراد با استفاده از کیوآر کد های مخصوص خود از این تسهیلات استفاده کنند. در حال حاضر اعطای این کارت توسط دو بانک، ملی و تجارت انجام می شود. بانک های دیگر هنوز زیر ساخت های لازم را مهیا نکرده اند. اما با گذشت زمان قطعاً تعداد بانک های ارائه کننده ی کارت اعتباری سهام عدالت متعدد تر خواهد شد.
مبلغ کارت اعتباری سهام عدالت چقدر است؟
هر بانک بسته به سطح پوشش ریسک خود درصد اعتبار این کارت‌ها را مشخص می‌کند؛ این درصد از ۵۰ درصد ارزش روز دارایی فرد تا ۱۰۰ درصد متغیر است. اما آنطور که رئیس‌جمهوری در ۱۸ فروردین اعلام کرد سقف ۶۰ درصد ارزش سهام عدالت، اعتبار در نظر گرفته خواهد شد. یعنی معادل درصدی که امکان آزادسازی آن فراهم شده بود.
- کارت اعتباری برای دارنده سهام عدالت یک میلیون تومانی: ۱۴ میلیون تومان
- کارت اعتباری برای دارنده سهام عدالت ۵۰۰ هزار تومانی: ۷ میلیون تومان
یعنی اگر در خانواده‌ای، ۳ نفر سهام عدالت ۵۰۰ هزار تومانی دارند (اغلب دارندگان سهام عدالت ۵۰۰ هزار تومانی هستند) و آن را نفروخته‌اند، می‌توانند به ازای هر نفر، ۷ میلیون تومان و در کل ۲۱ میلیون تومان اعتبار از بانکشان بگیرند. یعنی از مجموع ۴۹ میلیون نفر، ۳ میلیون و ۲۰۰ هزار نفری که سهام خود را فروخته اند، کارت اعتباری دریافت نمی‌کنند. بقیه نکات این اعتبار را در ادامه بخوانید.
نحوه بازپرداخت اقساط کارت اعتباری سهام عدالت
اگر تا ۲۹ روز (و در برخی بانکها ۲۶ روز) پس از استفاده از کارت‌تان مبلغی را که خرج کرده‌اید تسویه کنید، هیچ سودی به مبلغ بازپرداخت تعلق نمی‌گیرد و وام قرض‌الحسنه محسوب می‌شود. ولی در غیراینصورت، تسهیلات ارائه شده با نرخ سود ۱۸ درصد و بازپرداخت ۳ ساله محاسبه می‌شود.
- بنابراین افرادی که سهام عدالتشان یک میلیون تومان است و امکان دریافت وام ۱۴ میلیون تومانی دارند، باید ماهیانه ۴۶۰ هزار تومان قسط پرداخت کنند.
- افرادی هم که سهام عدالتشان ۵۰۰ هزار تومان است و می‌توانند وام ۷ میلیون تومانی بگیرند، ماهیانه ۲۳۰ هزار تومان قسط پرداخت کنند.
*سهامدارانی که روش مستقیم را انتخاب کرده اند، حتی اگریک سهم هم از پرتفوی سهام عدالت خود فروخته باشند،نمی توانند کارت اعتباری دریافت کنند.
*نکته خودمان می‌توانیم کارگزاری بزنیم؟ دیگر اینکه اگر یک مرجع قانونی به شرکت سپرده گذاری نامه داده باشد که براساس آن سهام فرد توقیف شده باشد،آن فرد نمی تواند کارت اعتباری دریافت کند.
*این فرایند در بانک ملی و تجارت به صورت الکترونیکی انجام می شود و نیاز نیست سهامدار مراجعه حضوری داشته باشد. البته سهامدار حتما باید در سامانه سجام ثبت نام کرده باشد.
وام سهام عدالت
کارت اعتباری هم فیزیکی نیست بلکه نشان بانک ونوعی دسترسی است برای مثال فردی که از بانک ملی کارت اعتباری سهام عدالت دریافت کرده است، می تواند به فروشگاه طرف قرارداد بانک ملی مراجعه و خرید کند. فردی که بانک تجارت را انتخاب کرده است هم می تواند به هر فروشگاهی مراجعه کند. بامابقی بانکهاهم تفاهم نامه منعقد شده است. کار حساس و زمان بر است و بانکها باید جوانب و ریسکها را بسنجند که همین موضوع سرعت کار را کند می کند. حدود ۱۰ بانک کار را به صورت موازی پیش می برند و مشمولان هم بین بانکهاحق انتخاب دارند. البته افرادی که روش مستقیم را برگزیده اند باید گزینه تغییر کارگزارناظر را فعال کنند.
به گفته مدیر پروژه کارت های اعتباری شرکت سپرده گذاری مرکزی، به طور کلی ۶۰ درصد دارایی سهامداران قابل معامله است. بانک برمبنای همین ۶۰ درصدکارت اعتباری صادر می کند. محمدی تاکید کرد که شماره موبایل فرد خواهان کارت اعتباری باید با نام خود فرد مطابقت داشته باشد. اطلاعاتی که در بانک ثبت کرده است باید کامل و جامع باشد. شماره تلفن ۱۵۶۹ نیز به طور شبانه روزی پاسخگوی سوالات مشمولان است. براساس این گزارش، آغاز پرداخت وام به مشمولان سهام عدالت از ۲۵بهمن سال 1399 آغاز شد. مدت زمان بازپرداخت این تسهیلات سه ساله است و هیچگونه مدرک یاضامنی غیرازمدارک هویتی نیاز نیست وسهام عدالت ضامن این وام خواهدشد.
همچنین در صورتی که در مورد واریز سود سهام عدالت سوالی دارید میتوانید از مقاله پرشیا بورس در این مورد استفاده کنید.
بهترین کارگزاری های بورس (اردیبهشت 1401)
بهترین کارگزاری بورس ایران کدام است؟ همیشه این سوال مطرح است که آیا شما تازه وارد بازار بورس شده اید یا سال ها در آن فعالیت کرده اید.
در اینجا سعی شده است فهرستی از مهم ترین خودمان می‌توانیم کارگزاری بزنیم؟ و شناخته شده ترین شرکت های کارگزاری در بورس اوراق بهادار ایران گردآوری شود و مانند همیشه اطلاعات ساده و قابل مقایسه در مورد کارگزاران را خلاصه جمع آوری کنیم تا بتوانید با مقایسه هر یک از موارد به این نتیجه برسید که بهترین کارگزاری بورس 1401 کدام‌یک است.
| شرکت کارگزاری | احراز هویت آنلاین | تعداد شعب در شهرستان | عرضه اولیه اتوماتیک | سهم از کل معاملات |
| کارگزاری دانایان | دارد | 28 | ندارد | 0.79 % |
| کارگزاری بانک دی | دارد | 18 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک رفاه کارگران | دارد | 6 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک سامان | دارد | 21 | دارد | – |
| کارگزاری بانک سپه | دارد | 30 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک صادرات | دارد | 30 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک صنعت و معدن | دارد | 18 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک کارآفرین | دارد | 4 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک کشاورزی | دارد | 20 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک ملت | دارد | 21 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک ملی | دارد | 7 | ندارد | – |
| کارگزاری باهنر | دارد | – | ندارد | – |
| کارگزاری برهان سهند | ندارد | 13 | ندارد | – |
| کارگزاری آبان | ندارد | 6 | دارد | – |
| کارگزاری آپادانا | ندارد | 8 | ندارد | – |
| کارگزاری آتیه | دارد | 27 | ندارد | – |
| کارگزاری آگاه | ندارد | 77 | دارد | 12 % |
| کارگزاری ارزش آفرین الوند | دارد | 6 | دارد | – |
| کارگزاری اقتصاد بیدار | دارد | 17 | دارد | 1.6 % |
| کارگزاری امید سهم | دارد | 4 | خودمان می‌توانیم کارگزاری بزنیم؟ندارد | 0.4 % |
| کارگزاری امین سهم | دارد | 24 | ندارد | 0.5 % |
| کارگزاری بانک آینده | ندارد | 15 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک اقتصاد نوین | ندارد | 4 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک انصار | دارد | 10 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک پاسارگاد | دارد | 9 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک تجارت | دارد | 18 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک توسعه خودمان می‌توانیم کارگزاری بزنیم؟ صادرات | دارد | 12 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک خاورمیانه | ندارد | 2 | ندارد | – |
| کارگزاری بانک مسکن | دارد | 21 | دارد | 1 % |
| کارگزاری سهم آشنا | دارد | 36 | دارد | 1.3 % |
| کارگزاری فارابی | دارد | 60 | دارد | 3.5 % |
| کارگزاری مفید | دارد | 39 | دارد | 22.6 % |
| کارگزاری مهرآفرین | دارد | 14 | ندارد | – |
بهترین کارگزاری‌های بورس ایران
در حال حاضر تعداد شرکت های کارگزاری فعال در ایران به 106 شرکت کارگزاری می رسد که همگی زیر نظر بورس و سازمان بورس و اوراق بهادار فعالیت می کنند.
کارگزاران در واقع واسطه بین سهامداران و بورس و سازمان اوراق بهادار هستند. به زبان ساده هر شخص حقیقی یا حقوقی که کارش خرید و فروش انواع اوراق بهادار است باید حساب کارگزاری داشته باشد و این کار را از طریق واسطه انجام دهد.
صدور کد بورسی و کد معاملاتی آنلاین نیز بر عهده کارگزاران می باشد که رایگان می باشد. (البته در مراحل اخذ کد بورسی برای ثبت سجام و گواهی سجام باید مبلغی پرداخت کنید که ربطی به کارگزاری ندارد).
سهامداران باید برای خرید و فروش سهام مبلغ معینی مبادله ای بپردازند که بخشی از آن سهم کارگزاری است و منبع اصلی درآمد کارگزاری ها از همین جاست.
نکات مهم برای انتخاب بهترین کارگزاری بورس
ارائه خدمات متنوع
بازار سرمایه یک بازار پر جنب و جوش و پویا است که به مرور زمان بزرگتر و بالغ تر می شود. به عبارت دیگر ابزارها و تجهیزات جدیدی به ابزارهای بازار سرمایه اضافه می شود. ی
ک کارگزاری خوب باید بتواند این ابزارها را به مشتریان خود معرفی کند و خدماتی به آنها ارائه دهد.
برای مثال، ابزار اختیار معامله که یکی از ابزارهای مشتقه به شمار می‌آید، یکی از ابزارهای جدیدی است که امکان دسترسی به آن را همه کارگزاری‌ها ارائه نمی‌کنند.
زیرساخت مناسب
این امر به ویژه در مورد کارگزاران سطح بالا صادق است. از ابتدای سال 1399 که با سیل ورود افراد جدید به بورس مواجه شدیم، مشخص شد که برخی از شرکت های کارگزاری زیرساخت مناسبی برای ارائه خدمات به مشتریان بزرگ و جدید خود ندارند.
به عنوان مثال، در برخی از روزهای شلوغ، ممکن است خودمان می‌توانیم کارگزاری بزنیم؟ دسترسی به سامانه آنلاین این شرکت های کارگزاری امکان پذیر نباشد.
البته بخشی از مشکل به دلیل معاملات اصلی خود بورس بود که به نظر می رسد تا حد زیادی برطرف شده است.
اما بخشی از این موضوع به ضعف سیستم کارگزاری آنلاین برمی گردد و احتمالاً در روزهایی که حجم معاملات افزایش چشمگیری پیدا می کند، بخشی از این مشکلات تکرار می شود.
پس بهتر است به کارگزاری هایی مراجعه کنید که در این زمینه مشکلی ندارند.
احراز هویت آسان
برای ایجاد حساب کاربری در کارگزاری علاوه بر احراز هویت سجام (که مدتی است به صورت آنلاین انجام می شود) باید در کارگزاری نیز احراز هویت شوید.
بنابراین اگر امکان مراجعه حضوری به شعبه کارگزاری را ندارید، به کارگزارانی مراجعه کنید که احراز هویت در محل یا احراز هویت آنلاین دارند.
باشگاه مشتریان
برخی از شرکت های کارگزاری باشگاه های مشتریان دارند که برخی از خدمات خود را در قالب این باشگاه ارائه می دهند.
خدماتی مانند آموزش آنلاین و شخصی، تخفیف کارمزد بورس، بسته های اعتباری و غیره. اگر چنین خدماتی برای شما در اولویت است، باید به دنبال کارگزاری هایی باشید که باشگاه مشتریان فعال دارند.
پشتیبانی تلفنی
اکثر شرکت های کارگزاری بزرگ دارای مرکز تماس هستند و اگر در مورد خدمات کارگزاری سوال یا ابهامی دارید می توانید با مرکز تماس کارگزاری تماس بگیرید و سوالات خود را مطرح کنید. اگر این برای شما مهم است، کارگزاری های شلوغ را انتخاب نکنید.
این روزها که بازار سرمایه به یکی از موضوعات داغ جامعه تبدیل شده است، برخی از کارگزاری ها سرشان شلوغ است و برخی از روزها باید برای پاسخگویی به سوالاتتان مدت زیادی پشت خط بمانید.
ثبت عرضه اولیه خودکار
یکی از جذابیت های بورس برای تازه واردان، عرضه های اولیه است. برای خرید عرضه اولیه باید سفارش خرید را در روز و ساعت مشخصی برای دریافت سهام شرکت جدید وارد سامانه کنید.
از آنجایی که ممکن است به دلایلی در این زمان خاص نتوانید به سیستم معاملاتی دسترسی داشته باشید، برخی از کارگزاران این امکان را برای شما فراهم کرده اند که عرضه های اولیه (در صورت وجود پول کافی در حسابتان) را به صورت خودکار خریداری کند.
اگرچه توصیه می‌کنیم برای جلوگیری از اشتباهات احتمالی، عرضه اولیه ها را به صورت دستی ثبت کنید، اما اگر فکر می‌کنید نمی‌توانید عرضه های اولیه را پیگیری کنید، به کارگزارانی بروید که می‌توانند به‌طور خودکار عرضه اولیه ها را خریداری کنند.
امکان تغییر کارگزار ناظر در سامانه آنلاین
این ویژگی برای کسانی که می‌خواهند به یک کارگزار جدید سوئیچ کنند اهمیت بیشتری دارد.
اگر به دلایلی از شرکت کارگزاری فعلی خود راضی نیستید و می خواهید در شرکت کارگزاری دیگری حساب باز کنید، باید سهام خود را نیز در این شرکت کارگزاری وارد کنید. برای انجام این کار، باید کارگزار نظارتی خود را تغییر دهید.
بعضی از کارگزاری‌ها برای راحتی کار در سامانه آنلاین‌شان گزینه‌ای برای تغییر کارگزار ناظر در نظر گرفته‌اند.
برای تغییر کارگزار ناظر هم کافی است وارد این بخش از سامانه آنلاین بشوید و تصویر برگه سهام مورد نظرتان را در این قسمت بارگزاری کنید و منتظر بمانید تا کارگزاری به درخواست تغییر کارگزار ناظر رسیدگی کند.
اعتبار معاملاتی
کارگزاری‌ها می‌توانند با توجه به میزان خریدوفروش یا سطح دارایی‌های مشتری در کارگزاری، به مشتری خودمان می‌توانیم کارگزاری بزنیم؟ اعتبار معاملاتی بدهند.
مشتری می‌تواند با این اعتبار اقدام به خرید سهام کند و باید در سررسید مدت اعتبار (مثلا می‌تواند یک ماه یا بیشتر باشد) اعتبار دریافتی را تسویه کند. بدیهی است که اگر در این مدت سودی عاید مشتری شده باشد،
این سود برای خود مشتری است. همچنین بعضی از کارگزاری‌ها تحت شرایطی برای خرید عرضه‌های اولیه اعتبار می‌دهند.
سود حاصل از واریز پول
در نقطه ای از بازار، ممکن است ترجیح دهید برخی از دارایی های خود را به صورت نقدی نگه دارید و منتظر فرصت مناسب برای خرید باشید.
برخی از شرکت های کارگزاری امکان تعلق سود را در صورت باقی ماندن پول در حساب کارگزاری فراهم کرده اند.
این مورد برای کسانی که مبلغ قابل توجهی در بورس دارند می‌تواند نکته مهمی باشد.
ضریب اهرمی – لوریج (Leverage)
قبل تر در مطلبی با عنوان مفاهیم پایه در بازار فارکس به طور مختصر لوریج یا ضریب اهرمی را معرفی کردیم. حال به طور مفصل و با ذکر مثال هایی سعی می کنیم مطلب را واضح تر برای شما بیان کنیم.
در این مطلب می خوانید:
لوریج (Leverage)
اهرم، ضریب اهرمی یا لوریج ابزار مهمی در بازار فارکس است که توسط بروکر ها یا همان کارگزاری ها در اختیار معامله گران قرار می گیرد تا معامله گران یا همان تریدر ها بتوانند با مقادیر بزرگتری نسبت به موجودی حساب خود وارد یک معامله شوند. زمانی که لوریج حساب معاملاتی شما بر روی ۱:۱۰۰ (یک به صد) باشد شما می توانید با موجودی حساب ۱ دلار وارد یک معامله ۱۰۰ دلاری شوید. در واقع می توان گفت با ضریب ۱:۱۰۰ قدرت معامله حساب شما ۱۰۰ برابر می شود. بروکر های مختلف مقادیر متفاوتی از لوریج را ارائه می دهند.
مثال از عملکرد ضریب اهرمی
در نظر بگیرید شما می خواهید یک معامله ۱۰۰۰ دلاری انجام دهید. در این وضعیت اگر لوریج شما ۱:۱۰۰۰ باشد تنها موجودی ۱ دلار نیاز است. اگر لوریج شما ۱:۱۰۰ باشد تنها ۱۰ دلار موجودی نیاز دارید و اگر ۱:۵۰۰ باشد تنها ۲ دلار موجودی در حساب خود باید داشته باشید. در واقع شما باید توجه به موجودی حساب خود و مقدار ضریب اهرمی حساب معاملاتی، محاسبه کنید تا چه حجمی می توانید وارد معاملات شوید.
ضریب اهرمی، خوب یا بد
با توجه به مطالبی که قبل تر گفته شد، ضریب اهرمی یا لوریج این قدرت را می دهد تا چندین برابر موجودی حساب خود وارد معامله شوید. بیان این مطلب ضروری است که شما به همین میزان هم ریسک معامله یعنی سود و ضرر خود را نیز زیاد می کنید. این موضوع که شما می توانید مثلا تا ۵۰۰ برابر سرمایه خود وارد معامله شوید طبیعتا باعث می شود با یک اشتباه کوچک خیلی سریعتر موجودی حساب خود را صفر کنید و اصطلاحا کال مارجین شوید. اهرم بالا این قدرت را در حساب شما ایجاد می کند تا با حجمی بیشتر از مقادیر معمولی وارد معامله شوید و این حجم زیاد یعنی حجم سود و ضرر بیشتر برای شما.
شما با یک حساب ۲۰۰ دلاری و لوریج ۱:۱۰۰ نمی توانید بیشتر از حدود ۰.۲ لات معامله کنید. در این حالت هر پیپ حرکت قیمت ۲ دلار سود یا ضرر می سازد. شما در همین حساب با لوریج ۱:۱۰۰۰ می توانید ۲ لات معامله کنید یعنی هر پیپ حرکت قیمت ۲۰ دلار! بدیهی است اگر در جهت مورد تحلیل شما حرکت کند سود سرشاری عاید شما می شود ولی در صورت اشتباه به سرعت و در چند حرکت حساب ۲۰۰ دلاری شما صفر می شود!
نکته مهم این است که برای هر معامله و مقدار پیپ که سود یا ضرر می کنید ضریب اهرمی یا لوریج هیچ تاثیری در مقدار ارزش هر پیپ ندارد. خیلی از افراد تصور می کنند اگر ۱۰ پیپ سود کنند و ضریب اهرمی بالاتری داشته باشند مقدار بیشتری دلار درامد دارند!
ضریب اهرمی چقدر باشد؟
این طور به نظر می رسد با توجه به مطلب قبلی و مثال های گفته شده درک کرده اید این ابزار چقدر خوب و چقدر بد است! حال اینکه این ضریب چقدر باشد بستگی به شما دارد ولی در حد توصیه می توانیم بگوییم حداقل در اوایل کار و با تجربه کم تا جای ممکن این مقدار را کم کنید. کمترین مقدار در بروکر های مختلف متفاوت است و ممکن است ۱۰، ۲۵ یا ۵۰ باشد که برای شروع مناسب است. بعد از کسب تجربه و زمانی احساس کردید اکثر معاملات شما سود آور است می توانید این مقدار را زیاد کنید تا با حجم های بیشتری وارد معامله شوید.
تغییر لوریج (Leverage)
برای تغییر مقدار لوریج ، باید وارد سایت بروکر خود شوید و در قسمت مشخصات حساب تجاری یا دمو خود این مقدار را تغییر دهید. تغییر این مقدار معمولا دارای تاییدیه های دو مرحله است یعنی معمولا از طریق ارسال پیامک یا ایمیل و وارد کردن کد ارسالی تغییر می کند. امیدواریم تا حدی توانسته باشیم درباره این موضوع بسیار با اهمیت شما را راهنمایی کرده باشیم. برای آشنایی بیشتر می توانید به دوره الفبای فارکس مراجعه کنید.
دیدگاه شما